Binance 預測市場訂單簿資料：完整 L2、擷取節奏與限制

為什麼一個機率方塊還不夠

顯示的 60% 機率完全沒有說明買方能不能以 0.60 買到一份合約，還是一萬份。成交取決於最佳賣價、掛在它後面的數量，以及一筆訂單必須吃掉多少價階。價差還決定了中間價是否曾經真的能直接成交。

只用顯示機率或最新成交建立的回測，會默默假設在單一價格上有無限流動性。完整深度用實際觀察到的市場狀態，取代了這個假設。

每份快照保留什麼

• Predict.fun 與 Binance 市場識別碼，用於穩定聯結
• 觀察到的價階上的買價與買量
• 觀察到的價階上的賣價與賣量
• 標準化的 Up/Down 結果身分
• 以 epoch 毫秒表示的交易所與收集器接收時間戳
• 讓確切缺口保持可見的擷取元資料

擷取節奏與解讀

專用收集器每分鐘採樣一次完整深度。歷史的 BTC 15 分鐘面板使用對齊的 04:30、08:30 與 12:30 生命週期檢查點。一份快照是那個時間點完整觀察到的市場狀態，而不是重建兩次採樣之間每一筆新掛單、撤單與成交。

這個區別對排隊位置模型很重要。這份封存資料支援走過訂單簿、價差分析、深度與狀態轉換研究，不應被呈現為逐筆撮合引擎級的遙測資料。

在回測中使用完整深度

在每個策略時間戳，選擇不往未來看的最新可用快照。市價買單依序走過記錄下來的賣價，從最優到最差，直到填滿預定數量；市價賣單則走過買價。這些被消耗價階的數量加權平均值，就是模擬的成交價格。

把手續費、最小下單規則、延遲與部分成交假設分開處理。完整 L2 消除了最大的流動性假象，但一個現實的模擬器仍然需要明確的成交規則。

封存起始日與歷史限制

標準化的 BTC 15 分鐘生命週期封存資料從 2026 年 6 月 26 日開始。跨追蹤資產與時間窗口、每分鐘一次的穩定前向擷取從 7 月 26 日開始。較早的目錄紀錄不代表較早的訂單簿覆蓋範圍，鏈上結算也無法揭露從未成交的訂單。